Lancez votre projet PER en quelques clics.
Un conseiller expert PER vous contacte sous 24h.
PER
Dans un contexte où les placements assurantiels occupent une place centrale dans les stratégies patrimoniales de long terme, le Plan Épargne Retraite s’impose comme un incontournable pour anticiper la baisse de vos revenus à la retraite. Depuis sa création par la loi Pacte en 2019, il permet de regrouper les anciens dispositifs comme le PERP, le Madelin ou le Perco, tout en offrant davantage de souplesse et de lisibilité.
Pour les investisseurs, il représente un outil déterminant pour organiser la transmission de leur patrimoine, préparer leur retraite ou réduire leur impôt sur le revenu. Encore faut-il en comprendre les mécanismes, les conditions d’adhésion, les performances attendues, les options de sortie et les enjeux liés à son transfert éventuel. À travers ce guide, nous vous proposons une lecture complète de ce produit, afin que vous puissiez construire votre stratégie d’épargne retraite avec discernement.
Le PER s’est construit comme une réponse à la diversité des besoins des investisseurs. Grâce à ses déclinaisons en PER individuel, collectif ou obligatoire, il offre des solutions adaptées à chaque situation, que ce soit à titre individuel ou en entreprise..
Au-delà de sa flexibilité, le PER s’inscrit aussi dans une logique de diminution d’impôt . Les possibilités offertes en matière de déduction du revenu imposable en font un outil efficace pour les foyers soumis à une tranche marginale d’imposition élevée (30%, 41% ou 45%). L’impact sur l’impôt à payer est immédiat, ce qui renforce l’attractivité du produit.
Pour maximiser l’efficacité du dispositif, il est essentiel de vérifier si vos versements s’inscrivent bien dans l’enveloppe annuelle ouvrant droit à déduction. Une bonne anticipation vous permet de réduire vos impôts tout en constituant un capital retraite utile et adaptable.
Le Plan Épargne Retraite est un contrat d’épargne à long terme qui permet de se constituer un capital ou une rente pour la retraite. Il repose sur une architecture à compartiments, afin d’identifier clairement l’origine des sommes versées :
Chaque compartiment suit ses propres règles, mais tous sont régis par une logique commune : le blocage des fonds jusqu’au départ à la retraite, sauf cas de déblocage anticipé prévu par la réglementation.
En souscrivant un PER, vous vous engagez dans une stratégie d’épargne à long terme, adaptée à votre âge, à vos objectifs et à votre horizon de placement. Il s’agit de mettre en place une épargne régulière, calibrée selon vos capacités. Ce plan constitue une réponse efficace à l’enjeux de préserver votre niveau de vie à la retraite.
En savoir plus sur qu’est-ce qu’un PER >>
Le PER individuel, ou PERin, constitue le socle principal du nouveau plan. Ouvert à tous les épargnants, quel que soit leur statut professionnel, il est souscrit à titre personnel, indépendamment de l’activité d’une entreprise. Son fonctionnement repose sur des versements volontaires qui peuvent être ponctuels ou programmés. Le titulaire du PERin peut à tout moment ajuster le montant de ses versements, les suspendre ou les reprendre selon ses capacités d’épargne.
Tout contribuable fiscalement domicilié en France peut ouvrir un PER individuel. Il peut s’agir d’un salarié, d’un indépendant, d’un fonctionnaire oud’un chef d’entreprise par exemple.Les versements effectués sur le PERin peuvent être libres ou programmés sous forme de versements mensuels par exemple. Ils alimentent le compartiment individuel et ouvrent droit à un avantage fiscal au titre de l’impôt sur le revenu, à condition d’opter pour la déductibilité.
Les versements programmés peuvent être adaptés au fil des années, en fonction de l’évolution de vos revenus, de vos projets ou de votre situation personnelle. Ce mécanisme souple permet de construire uneépargne cohérente avec vos ambitions de long terme.
Pour les épargnants les plus expérimentés, le PERin peut également privilégier une allocation dynamique incluant des actions, des obligations, des supports immobiliers ou des unités de comptes diversifiées. Certains contrats donnent accès à une sélection de fonds labellisés ISR ou à des fonds thématiques ciblant les grandes tendances sectorielles du moment.
Le Plan Épargne Retraite propose un cadre fiscal incitatif à l’entrée comme à la sortie, avec plusieurs options au choix. Lors de la phase de constitution de l’épargne, les versements volontaires peuvent être déduits du revenu imposable dans la limite d’un plafond annuel. Cette déduction est d’autant plus intéressante que votre tranche marginale d’imposition est élevée. Vous diminuez ainsi le montant de votre impôt dès l’année du versement.
Déduction des versements à l’entrée
L’un des principaux attraits fiscaux du Plan d’Épargne Retraite (PER) réside dans la possibilité de déduire les versements effectués de son revenu imposable. Ce mécanisme constitue un levier important d’optimisation pour les contribuables fortement fiscalisés. Le plafond de déduction dépend du statut professionnel de l’épargnant.
Pour les salariés, les versements sont déductibles dans la limite la plus avantageuse entre :
Les plafonds non utilisés des trois années précédentes peuvent être reportés, ce qui augmente considérablement la capacité de déduction.
Cas des Travailleurs Non Salariés (TNS)
Les TNS, tels que les professions libérales ou les gérants majoritaires de SARL, bénéficient d’un plafond de déduction plus élevé, prévu à l’article 154 bis du CGI.
En 2025, ils peuvent déduire jusqu’à 10 % de leur bénéfice imposable, plafonné à 1 PASS, soit 4710 € en 2025 (10 % de x 47 100 €), ajouté à 15 % de la fraction du revenu comprise entre 1 et 8 PASS, soit jusqu’à un plafond total de 54 165 € environ.
Imposition à la sortie (rente ou capital)
Au moment de la sortie, vous avez le choix entre une sortie en capital, une sortie en rente viagère, ou une combinaison des deux. Le capital est soumis à l’impôt sur le revenu selon des modalités précises et aux prélèvements sociaux, tandis que la rente est imposée comme une pension de retraite, avec un abattement de 10 % et une fiscalité plus lissée dans le temps. Ce double mécanisme de capital et de rente implique une bonne compréhension de la fiscalité applicable à chaque option.
La fiscalité appliquée à la sortie du PER dépend du choix entre capital ou rente, et de la nature des versements effectués (déduits ou non à l’entrée).
Cas spécifiques de sortie anticipée
Même si le PER est conçu pour être mobilisé à la retraite, certains événements permettent un déblocage anticipé avec des conditions fiscales avantageuses :
Cette flexibilité renforce l’intérêt du PER comme outil d’épargne longue tout en conservant une certaine liquidité dans les situations de force majeure.
Depuis la réforme instaurée par la loi Pacte de 2019, le Plan Épargne Retraite (PER) se décline en trois compartiments principaux, chacun correspondant à une situation professionnelle ou à un cadre d’épargne spécifique. En parallèle, deux modes de gestion existent : PER bancaire ou PER assurantiel, avec des implications patrimoniales et fiscales différentes.
Le PER individuel, ou PERin, est ouvert à tous : salariés, indépendants, demandeurs d’emploi, étudiants ou retraités souhaitant optimiser leur succession. Il permet d’effectuer:
Les versements effectués sur un PER ouvrent droit à une déduction fiscale à l’entrée, selon l’option choisie par l’épargnant. C’est la solution la plus souple et accessible pour préparer sa retraite à son rythme.
Le PER collectif, ou PERCOL, est proposé par une entreprise à ses salariés, généralement en remplacement du PERCO. Il permet d’y verser :
Ce dispositif, facultatif pour le salarié, constitue un outil de fidélisation efficace pour les employeurs, tout en bénéficiant d’un régime social et fiscal avantageux.
Le PER obligatoire, ou PERO, est mis en place par l’entreprise pour tout ou partie des salariés (par catégorie professionnelle). Il se distingue par le caractère obligatoire des versements, qu’ils soient réalisés par l’entreprise, par le salarié, ou les deux. Les modalités sont définies dans un accord d’entreprise ou une convention collective. C’est un outil de prévoyance collective qui s’adresse principalement aux cadres, dirigeants ou catégories spécifiques.
Deux formes juridiques de PER coexistent sur le marché, avec des impacts patrimoniaux notables :
Le choix entre un PER assurantiel et bancaire dépend donc du profil patrimonial, des objectifs de transmission, de la sensibilité au risque, et des produits d’investissement souhaités.
Tout au long de la vie du contrat, vous pouvez effectuer des versements libres ou mettre en place des versements programmés. Vous pouvez aussi opérer des arbitrages entre les supports proposés dans le contrat afin d’ajuster votre allocation selon les marchés. Le PER autorise également le rachat anticipé dans les cas exceptionnels cités plus haut. En cas de décès de l’adhérent, le capital est transmis aux bénéficiaires désignés dans le contrat, en bénéficiant d’un régime fiscal intéressant, notamment dans le cadre du PER assurantiel.
Il est également possible de clôturer le PER ou de transférer les sommes vers un autre contrat, si vous trouvez une offre plus attractive ou adaptée à votre stratégie patrimoniale.
La performance du PER dépend en grande partie de la qualité des supports d’investissement sélectionnés. Vous avez accès à une large gamme d’actifs : unités de compte telles que des SCPI, des fonds en ETF, du Private Equity ou encore des OPCVM, mais aussi des fonds euro plus sécurisés. Une stratégie bien diversifiée permet de tirer parti de la croissance des marchés financiers et immobiliers, tout en limitant les risques.
Les frais associés au contrat jouent aussi un rôle. Frais sur versement, frais de gestion du contrat, frais des supports d’investissement. Il conviendra donc de bien comprendre tous ces frais, de comparer les offres disponibles sur le marché et d’être attentif à la transparence des frais affichés.
Le PER se distingue des autres produits d’épargne retraite par une modalité de gestion innovante : la gestion à horizon, aussi appelée gestion pilotée à horizon.
Ce mode de gestion adapte automatiquement l’allocation des actifs en fonction de l’âge de l’épargnant et de son horizon de départ à la retraite. Le principe est simple :
Cette gestion automatisée présente l’avantage d’optimiser le couple rendement/risque dans le temps, tout en déchargeant l’épargnant du suivi régulier et des arbitrages techniques. C’est un choix judicieux pour ceux qui souhaitent déléguer la gestion tout en conservant un alignement avec leur objectif de retraite.
Plusieurs raisons peuvent motiver le transfert d’un PERin. La première tient à la volonté de réduire les frais. Certains contrats facturent des frais de gestion ou d’arbitrage importants, sans offrir de supports performants en contrepartie. En transférant votre contrat, vous pouvez accéder à une offre plus compétitive, avec des frais réduits et une meilleure diversification.
Vous pouvez également chercher à bénéficier d’une gestion plus adaptée à votre profil. Certains contrats proposent un éventail limité de supports, quand d’autres offrent un accès à des unités de compte variées : SCPI, Private Equity, fonds ISR, ETF, etc. Enfin, le transfert peut être motivé par une simplification de votre patrimoine ou par un changement d’objectif dans la constitution de votre retraite.
Transférer un Plan Épargne Retraite (PER) est une opération relativement simple, mais encadrée par des règles précises. Elle permet de regrouper plusieurs contrats pour une meilleure lisibilité patrimoniale, d’accéder à une gamme d’investissements plus large ou de bénéficier de frais plus compétitifs.
Pour initier un transfert, l’épargnant doit d’abord souscrire un nouveau PER auprès de l’organisme cible, puis remplir un mandat de transfert, souvent proposé directement en ligne. Ce document autorise le nouveau gestionnaire à contacter l’établissement d’origine pour rapatrier les avoirs. Le transfert peut porter sur l’ensemble du contrat ou uniquement sur un compartiment spécifique (volontaire, collectif, obligatoire), selon les objectifs de l’épargnant.
Conformément à la réglementation, les frais de transfert sont plafonnés à 1 % de l’encours pour les PER de moins de 5 ans, et gratuits au-delà de ce délai. Le processus peut prendre entre 2 et 4 semaines selon les établissements, sans que cela n’impacte l’antériorité fiscale du contrat. Il est recommandé de comparer les frais de gestion, la qualité des supports proposés et les options de sortie avant d’effectuer une telle opération.
Chez Weelim, nous vous accompagnons à chaque étape de cette démarche, que ce soit pour optimiser vos versements, transférer un ancien contrat ou choisir les supports d’investissement les plus pertinents. Contactez-nous dès aujourd’hui pour bénéficier d’un accompagnement sur mesure.
A lire aussi :
Lancez votre projet PER en quelques clics.
Un conseiller expert PER vous contacte sous 24h.
Le Plan Épargne Retraite : investir pour préparer sa retraite
L’essentiel de l’actualité, 1 fois par mois
Des articles de fond pour vous aider à développer votre patrimoine
Des opportunités pour investir
Évidemment, vous vous doutez bien qu’il n’y a pas qu’une seule réponse à cette question. Il n’y a pas de “meilleurs placements en 2025” mais plutôt “un ou plusieurs très bons placements en fonction de votre profil d’investisseur, de votre situation patrimoniale, de votre horizon et de vos objectifs d’investissement”. C’est pourquoi, c’est toujours très compliqué pour nous de répondre à cette question. Nous pouvons néanmoins vous donner quelques pistes de réflexions, à affiner avec un de nos experts : les SCPI et SCI de rendement, le Private Equity (financier ou immobilier), le Crowdfunding (startup, immobilier ou projets dans les énergies renouvelables), produits structurés ou encore les cryptomonnaies si vous êtes plus opportuniste.
Quand on commence à faire des recherches sur comment investir en SCPI, on se rend vite compte qu’il y a beaucoup d’informations à digérer. Du coup, on arrive vite à se poser cette question : comment bien choisir et comparer les SCPI entres-elles ? Pas si simple quand on est non initié. Il faut tout d’abord s’intéresser aux gestionnaires et à leurs compétences. Ensuite comprendre où et comment les SCPI investissent dans l’immobilier et faire un rapprochement avec les tendances de marché (cycles immobiliers). Et enfin, analyser les indicateurs de performance : évolution du TOF, du dividende, des valeurs d’expertises, des réserves, des travaux etc.
L’assurance-vie reste un des placements préférés des français, et à juste titre puisque c’est l’enveloppe d’investissement la plus souple et la plus flexible sur le marché des placements. Depuis des décennies, ce produit de placement ne cesse d’évoluer pour offrir toujours plus d’alternatives aux fonds en euro dont les performances déçoivent depuis plusieurs années. Il existe des alternatives que l’on appellent communéments des unités de comptes : SCPI et SCI de rendement, produits structurés à capital protégé ou garantie, fonds obligataires datés, fonds de Private equity, opcvm, Trackers (ETF) etc…
Le contrat d’assurance-vie de droit luxembourgeois offre à l’investisseur un cadre d’investissement privilégié : celui du Luxembourg. Le cadre juridique de ce pays offre une plus grande sécurité au capital en plaçant l’épargnant comme créancier prioritaire en cas de faillite de la compagnie d’assurance et l’indemnisation de l’investisseur n’est pas plafonnée (contrairement à la France où le plafond est de 70 000 €). Ensuite, l’investisseur bénéficie de possibilités d’investissement plus large qu’en France et accède à des gestions financière de très haut de gamme.
C’est indéniable. Depuis plusieurs années le crowdfunding immobilier a pris une place très importante dans le panorama des placements attractifs en France. Avec plus de 9% de rendement annuel en moyenne, et une durée moyenne d’investissement inférieure à 2 ans, il présente de nombreux atouts. Pour autant, ce placement n’est pas dénué de risque, il faut être très sélectif sur les projets proposés sur les différentes plateformes du marché. Nos experts sont à vos côtés pour vous accompagner.
Depuis 2019
CPI 3301 2019 000 041 117
N° 19004224
La diversité des solutions que nous analysons et référençons nous permet d’adapter nos recommandations en toute objectivité.
Aucun surcoût pour l’investisseur dans son projet d’investissement. Nous ne facturons aucun honoraire de conseil.
Nous étudions votre situation familiale et patrimoniale pour une parfaite compréhension du projet, et vous proposons des solutions sur mesure.
Nous étudions votre situation familiale et patrimoniale pour une parfaite compréhension du projet, et vous proposons des solutions sur mesure.
De conseils
Sur la rédaction
D’expertise synthétisée
Je suis informé des dernières opportunités
Une newsletter pertinente et non envahissante
Des articles de fond pour m’aider à prendre les bonnes décisions
Je deviens incollable sur les investissements et les placements
