Le financement de parts de SCPI : investir au comptant ou à crédit

Investir dans les SCPI, ou Sociétés Civiles de Placement Immobilier, est devenu un moyen attractif pour les investisseurs cherchant à diversifier leur portefeuille tout en bénéficiant de revenus réguliers. Cependant, la question du mode d’achat de parts de SCPI est souvent associée à celle du financement des parts, et il est essentiel de choisir la méthode la mieux adaptée à sa situation. Tout au long de ces quelques lignes, nous allons explorer les avantages et inconvénients d’investir au comptant ou à crédit dans les SCPI, afin de vous aider à prendre une décision éclairée.

Choisir le bon mode de financement en fonction de sa situation

La décision d’investir dans les SCPI ne doit pas être prise à la légère. Avant de choisir entre l’achat au comptant ou à crédit, il est primordial de prendre en compte votre situation financière actuelle et vos objectifs d’investissement à long terme. En effet, chaque méthode de financement comporte ses avantages et inconvénients spécifiques, qui doivent être soigneusement évalués en fonction de votre profil d’investisseur.

Si par exemple vous disposez d’une somme d’argent suite à la vente d’un bien immobilier par exemple, et que votre principal objectif est de générer des revenus immédiats pour compléter vos revenus actuels, l’investissement au comptant peut être une option intéressante. En effet, en achetant les parts de SCPI directement avec vos fonds, vous pouvez commencer à percevoir des revenus réguliers dès les premiers mois, après un quelques mois de carence (on parle de délais de jouissance). Alors que, si vous êtes plutôt dans une optique de vous constituer un patrimoine immobilier à long terme, sans soucis de gestion, et que vous souhaitez pour cela mettre à profit votre capacité d’endettement pour utiliser l’effet de levier permis par l’endettement, alors l’achat de parts de SCPI à crédit apparaîtra comme une meilleure option. Surtout si votre fiscalité actuelle est très élevée.

Mais rentrons un peu plus dans le détail sur la différence entre ces deux modes d’investissement. 

Les SCPI au comptant

Investir dans les SCPI au comptant est une option privilégiée par de nombreux investisseurs souhaitant profiter des avantages d’un investissement immobilier sans recourir à l’emprunt. Cette méthode consiste à acheter directement des parts de SCPI en payant la totalité du montant nécessaire à l’achat. Contrairement à l’investissement à crédit, où vous empruntez une partie du capital, l’achat au comptant vous permet de devenir propriétaire de parts de SCPI sans contracter de dette supplémentaire.

Lorsque vous investissez au comptant dans les SCPI, vous pouvez commencer à percevoir des revenus passifs dès les premiers mois. Prenons l’exemple d’un investissement de 100 000 € dans des parts de SCPI avec un taux de distribution prévisionnel de 5%. Cela signifie que vous pourriez recevoir 5 000 € de revenus annuels nets, qui vous seront versés mensuellement ou trimestriellement. Ces revenus réguliers peuvent constituer un complément financier intéressant, notamment pour les investisseurs cherchant à générer des revenus supplémentaires.

Une autre caractéristique attrayante de l’investissement au comptant dans les SCPI est la possibilité de mettre en place des versements programmés. Cette option vous permet de vous constituer un patrimoine immobilier diversifié au fil du temps, à votre rythme. Vous pouvez même, pour certaines SCPI, demander à ce que les loyers qui vous sont versés soient réinvesti en nouvelles parts de SCPI. 

Enfin, l’investissement au comptant dans les SCPI offre une certaine flexibilité en termes de constitution de portefeuille. En effet, il sera possible d’investi dès 1000 € de souscription. Contrairement à l’achat immobilier traditionnel, où vous devez investir une somme importante pour devenir propriétaire d’un bien en entier. Cette flexibilité peut être un avantage pour les investisseurs ayant des ressources financières limitées ou souhaitant diversifier leurs investissements immobiliers.

Investir à crédit

L’investissement dans les SCPI à crédit présente plusieurs avantages par rapport à un investissement au comptant. Voici les principaux avantages à considérer :

Dynamiser la performance grâce à l’effet de levier : l’investissement à crédit vous permet d’utiliser l’effet de levier, c’est-à-dire que vous investissez de l’argent qui ne vous appartient pas (celui de la banque) pour l’investir dans un support dans la performance va être supérieure au coût de l’argent que vous avez emprunté.

Protéger vos proches : lorsque vous contractez un emprunt bancaire, il est également nécessaire de souscrire une assurance emprunteur. Cette assurance couvre à la fois l’emprunteur et éventuellement son co-emprunteur en cas de décès, d’incapacité de travail ou d’invalidité. Derrière ces termes qui peuvent susciter de l’inquiétude, se pose la question de la transmission de la dette immobilière et du patrimoine aux héritiers. L’assurance de prêt immobilier joue un rôle crucial en assurant la protection du patrimoine constitué grâce aux garanties prévues dans le contrat. En cas de décès, d’accident ou d’invalidité, cette assurance prendra en charge les mensualités du crédit, voire le capital restant dû, en fonction de la quotité choisie et des garanties incluses.

Revenus réguliers : Tout comme dans un investissement au comptant, vous percevez des revenus réguliers provenant des loyers et des dividendes générés par les SCPI. Cependant, dans le cas de l’investissement à crédit, ces revenus sonts utilisés pour couvrir tout ou partie des mensualités de l’emprunt.

Optimisation fiscale : L’investissement à crédit offre des avantages fiscaux intéressants. En déduisant les intérêts d’emprunt de vos revenus fonciers, vous allez diminuer votre assiette imposable. 

Notre conclusion sur le financement de parts de SCPI :

En conclusion, le choix entre l’investissement au comptant ou à crédit pour financer des parts de SCPI dépend de votre situation financière, de vos objectifs d’investissement et de votre appétence au risque. L’investissement au comptant vous offre des revenus réguliers immédiats et un investissement plus sécurisé, tandis que l’investissement à crédit vous permet de maximiser votre rendement grâce à l’effet de levier. Cependant, il est essentiel de peser les avantages et inconvénients de chaque méthode avant de prendre une décision éclairée pour votre patrimoine financier.