L’assurance vie reste aujourd’hui l’une des solutions d’épargne les plus plébiscitées par les Français. Mais derrière cette enveloppe fiscale avantageuse se cache une vraie diversité de placements possibles. En fonction du contrat que vous choisissez, vous accédez à un éventail plus ou moins large de supports financiers : fonds euros, unités de compte, actions, obligations, immobilier en assurance-vie… Comprendre comment fonctionnent ces supports est essentiel pour orienter vos choix selon votre profil de risque, vos objectifs patrimoniaux et l’évolution des marchés.
Dans les contrats multisupports, vous pouvez répartir vos montants investis entre un support en euros sécurisé et plusieurs supports en unités de compte, plus dynamiques. Cette flexibilité permet d’adapter votre stratégie dans le temps, tout en diversifiant les sources de performance.
Fonds en euros ou unités de compte : deux logiques opposées
Le support euros repose sur un principe simple : le capital investi est garanti. Il est géré de manière prudente, avec une forte part d’obligations. Son rendement, modeste mais stable, offre une certaine sécurité. Cependant, face à l’inflation ou à un horizon de placement long, ce support montre ses limites.
À l’inverse, les supports en unités de compte, appelés aussi « supports à risque de perte », sont directement exposés aux marchés financiers. Ils peuvent intégrer des actions, obligations, fonds sectoriels, ETF ou encore des supports immobiliers comme les SCPI ou SCI. Leur performance dépend donc des fluctuations, à la hausse comme à la baisse, des marchés. Cela implique un risque de perte en capital, mais également un potentiel de performance plus élevé, surtout sur le long terme.
Optimisons votre stratégie d'investissement en assurance-vie
Liste des SCPI en assurance-vie
Swiss Life Reim
Mistral Selection
8.07%
TD Brut 2025180€
Ouvert
Axipit Real Estate Partners
Upeka
5.71%
TD Brut 2025200€
Ouvert
Altixia Reim
Altixia Cadence XII
5.15%
TD Brut 20252000€
Ouvert
La Française Rem
Epargne Fonciere
4.86%
TD Brut 2025670€
Ouvert
Fiducial Gérance
Selectipierre 2
4.14%
TD Brut 20257730€
Ouvert
Assurance-vie : ce que vous devez savoir avant de signer ou d'arbitrer
Liste des SCI en assurance-vie
SCI GF Pierre
SCI LF Multimmo (LF Philosophale 2)
SCI LF Multimmo (part LF Unicimmo)
Par Novaxia Investissement
SCI Novaxia Vista
Performance
-41.34%
À partir de :
51.11 €
Liste des OPCI en assurance-vie
Ce que cache réellement la structure d’un contrat d’assurance vie
Derrière chaque contrat d’assurance vie se trouve une architecture bien plus complexe qu’il n’y paraît. Il ne s’agit pas seulement de choisir entre un fonds euros ou des unités de compte, mais de comprendre comment votre capital sera alloué, géré, et potentiellement revalorisé. Chaque contrat présente des règles spécifiques, que ce soit en matière de frais, d’arbitrage ou de disponibilité des supports.
Le capital que vous investissez est réparti entre différents supports selon la stratégie définie. Dans un contrat multisupport, cette répartition dépend du niveau de risque accepté, mais aussi des choix de gestion. Certains contrats permettent une gestion automatisée, tandis que d’autres misent sur une gestion active avec des arbitrages réguliers. Il est donc indispensable d’analyser en détail les modalités de gestion proposées, les frais associés, ainsi que les performances passées de chaque support.
De plus, la valeur du contrat évolue au fil du temps, en fonction de la performance des marchés et de la composition de vos supports. La présence d’un fonds euros dans le contrat permet souvent de sécuriser une part du capital, tandis que le reste est exposé à la volatilité. C’est cet équilibre, entre sécurité et recherche de performance, qui rend la gestion d’un contrat d’assurance vie aussi stratégique.
Une sélection qui doit s’aligner sur votre profil d’investisseur
La répartition entre supports euros et unités de compte doit correspondre à votre profil : prudent, équilibré ou dynamique. Ce profil détermine le niveau de risque acceptable, et oriente le poids accordé aux différents supports dans le contrat. Un contrat assurance vie bien structuré doit aussi tenir compte de votre horizon de placement : plus il est long, plus vous pouvez vous exposer à des supports en unités de compte.
En gestion libre, vous choisissez vous-même vos supports. Cela suppose un minimum de connaissance des marchés. À l’inverse, la gestion pilotée délègue ces arbitrages à des professionnels, qui ajustent votre allocation en fonction de votre profil, de la conjoncture, et de l’évolution des marchés financiers.
L’immobilier et les supports diversifiés en assurance-vie
Les supports immobiliers occupent une place croissante dans les contrats multisupports. SCPI, SCI, OPCI… Ces véhicules permettent d’investir dans l’immobilier à travers une unité de compte, sans gérer directement un bien. Ces supports peuvent offrir un rendement régulier, mais leur valeur peut fluctuer et ils restent soumis à un risque de perte capital en cas de baisse du marché immobilier.
D’autres supports plus techniques existent aussi : fonds à formule, thématiques sectorielles, fonds ISR, obligations à haut rendement… Autant d’options qui nécessitent une bonne lecture des documents d’informations clés, mais qui permettent d’affiner votre stratégie et de mieux répartir les risques sur plusieurs classes d’actifs.
Construire un contrat cohérent, diversifié et lisible
Choisir ses supports, c’est décider comment faire évoluer son capital dans le temps. Vous devez composer avec les marchés financiers, votre tolérance au risque, vos objectifs de rendement et vos besoins futurs. Il n’y a pas de combinaison idéale universelle, mais une stratégie personnalisée à bâtir avec méthode.
Construisons votre stratégie d’investissement
SCPI, assurance-vie, PER, Private Equity, produits structurés, PEA, cryptomonnaies… Nos conseillers vous aident à sélectionner les solutions pertinentes et à les intégrer dans une stratégie cohérente.
